|
|
|
ACREDITIVUL DOCUMENTAR
Este modalitatea de plata cu cea mai larga utilizare pe plan international datorita avantajelor ce repr atat pt exportator cat si pt importator si datorita supletei acestei modalitati care se adapteaza la diferite tranzactii fie de livrari marfuri, prestari servicii, investii, precum si la diferite forme noi de tranzactionare ce pot aparea in schimbul international. AD-ul face parte din categoria platilor documentare si este reglementat de reguli si uzante uniforme referitoare la acreditiv emise de Camera de Comert Internationala de la Paris denumite si publicatii.
Prima publicatie a fost elaborata in 1924. A fost adoptata si imbunatatita in 1937, 1951, 1962, 1975, 1983. “Publicatia 400” care a fost inlocuita si adaptata conditiilor pietei in 1944 cand a aparut “Publicatia 500” care a fost guvernat AD-ul pana in 2006 cand a aparut “Publicatia 600” insa ea a fost introdusa de diverse tari, in 2007, asa cum Romania a publicat-o in mai 2007 si din iunie bancile au actionat in virtutea acestei publicatii. Platile prin acreditiv se desfasoara cu respectarea stricta a acestor reguli fiind obligatorii pt toate partile implicate atat partenerii cat si bancile care ii deserves. In functie de mecanismul de derulare se cunosc 2 forme:
AD propriu-zis
Scrisoarea comerciala de credit
Fiecare este guvernata de “Publicatia 600” si sunt utilizate ca urmare a unor mentiuni suplimentare sub diferite forme, astfel:
1. AD dpdv al formei
AD irevocabil
AD irevocabil confirmat
2. AD dpdv al domicilierii:
AD domiciliat in tara exportatorului (este cel mai important)
AD domiciliat in tara importatorului
AD domiciliat la o terta banca dintr-o terta tara
1) Care inlesneste incasarea mai rapida a banilor deoarece banca platitoare este banca exportatorului si pt faptul ca eventuale inadvertente in documente.
2) Se poate opera pe loc fara corespondenta si fara consumare de timp
3. AD dpdv al obligatiilor de plata:
AD cu plata la vedere
AD cu plata diferata (amanata)
AD cu plata prin acceptare
AD cu plata prin negociere
In functie de clauzele continute in AD poate fi
Transferabil
Reinnoibil (revolving)
Clauza rosie
De compensatie (reciproc)
AD subsidiar (back to back)
Forma cesionata
A utilizat prioritar de tarile de drept anglosaxon este scrisoarea comerciala de credit (letter of credit, L/C )
AD standby care este utilizat ca instrument de garantare. Sub forma de L/C (letter of credit) este insotit intotdeauna de o cambie
!!!DEF AD repr un angajament indiferent de modul in care este definit sau inscris prin care o banca denumita emitenta actioneaza la cererea si conform instructiunilor unui client denumit ordonator (importator / debitor) contra documente prezentate strict conforme cu termenii si conditiile AD-ului si se oblige sa efectueze plata in favoarea unui tert numit beneficiar sau la ordinal acestuia si de asemeni sa accepte ori sa plateasca efecte de comert trase de beneficiar.
Sa autorizeze o alta banca (terta banca) de a face plati. Sintetizand AD-ul repr un angajament ferm asumat de o banca de a asigura plata contravalorii unei vanzari contra documentelor prezentate de exportator in conditiile si la termenele stabilite de ordonatorul acreditivului.
A. Partile implicate in derularea AD-ului
1. Ordonatorul – cel ce initiaza relatia de AD prin instructiuni date bancii de a efectua plata contra documente intocmite in stricta concordant cu clauzele contractuale. Ordonatorul este importatorul.
2. Banca emitenta (banca ordonatorului / banca importatorului) care la solicitarea acestuia isi asuma angajamentul de plata contra documente in favoarea beneficiarului acreditivului ( a exportatorului)
3. Beneficiarul acreditivului ( exportatorul) persoana in fovoarea careia se deschide
AD-ul si care prezinta documentul la banca ce atesta livrarea pt a putea incasa contravaloarea marfii exportate
4. Banca notificatoare (avizatoare) (banca exportatorului) care poate fi si platitoare si negociatoare si in unele cazuri si confirmatoare in functie de cum a primit instructiunile de la banca emitenta.
B. A doua caracteristica a AD-ului care ii confera siguranta, consta in:
1. Formalismul / caracterul documentar, plata efectuandu-se decat pe baza de documente care fac dovada indeplinirii stricte a conditiilor prevazute in AD.
2. Independent fata de contractual de baza, prin aceea ca este considerat ca o tranzactie independenta din momentul incheierii contractului comercial si nu coincide cu inchierea acestuia. Cu toate acestea punerea de acord cu prevederile celor 2 inscrisuri contractul comercial si AD este obligatorie.
3. Fermitatea angajamentului bancar. Criteriul decisiv in asigurarea caracteristicii de siguranta al acestei modalitati de plata deoarece banca actioneaza la cererea si conform instructiunilor din dispozitia ordonatorului si acest angajament ramane ferm pt banca pana la primirea altor instructiuni de la ordonator.
4. Adaptabilitatea ceea ce reiese si din definitie care denumeste AD-ul oricarui angajament indiferent de modul in care este definit astfel ca acesta a cunoscut in practica internationala prin diferite moduri de utilizare si dupa diferite mentiuni continute in permanenta diversificare. Astfel au aparut tipul de AD transferabil cauza rosie, etc.
5. Siguranta pt toate partile implicate in derularea lui. Exportatorul stie sigur ca-si incaseaza banii de la banca ce s-a angajat ferm sa efectueze platile, importatorul are siguranta platii contra documentelor ce atesta expedierea marfii conform instructiunilor date de ordonator si a clauzelor convenite.
Banca emitenta angajata ferm de a efectua plata are siguranta operatiunii deoarece izvoraste din gajul asupra documentului de export care se afla in banca sa. De regula cele mai multe AD-uri impun ca documentele de expediere sa fie emise la ordinul si pe numele bancii emitente astfel aceasta intra in posesia dreptului de proprietate asupra marfurilor si cu posibilitatea de a dispune de ele daca ordonatorul nu-si va onora obligatia de plata fata de ea. Din cele prezentate precum si din derularea mecanismului AD-ului => ca aceasta modalitate comparativ cu incasso de plata si actele presupun o derulare mai complicata cu costuri mai mari dar cu siguranta certa pt toate partile implicate.
Mecanismul de derulare a unui AD consta in succesiunea etapelor ce se desfasoara de-a lungul tranzactiei sau etapelor de viata ale AD-ului precum si actiunile necesare a fi intreprinse de partile implicate.
Elementele specifice AD-ului:
1. Bancile implicate si tipul angajamentului asumat. Angajamentul poate fi:
a) Direct fata de beneficiar (exportator) => de a i se efectua direct plata acestuia si in acest caz banca importatorului (emitenta) devine si banca platitoare
b) Indirect- angajamentul executare a obligatiilor de plata fata de beneficiar se face de o alta banca caz in care banca emitenta (a importatorului) incheie un angajament ferm ca va rambursa bancii platitoare oricare ar fi aceasta contra documente platile efectuate in favoarea beneficiarului.
O banca poate fi o terta banca sau banca exportatorului (notificatoare) care indeplineste rolul de intermediar pt banca ordonatorului. Aceste 2 banci terta si a exportatorului pot fi si banci negociatoare cand AD-ul este domiciliat la banca importatorului si acesta o autorizeaza sa negocieze si sa preia documentul contraplata imediat de la beneficiar pe care sa le trimita bancii emitente respectandu-si banii pt plata efectuata. Practice negocierea consta in cumpararea documentului de la beneficiar spre al vinde bancii emitente pt a-si recupera banii. Acest sistemse practica contra cost sau a unui comision de negociere si cel mai adesea se practica in cazul scrisorii comerciale de credit.
Confirmarea si calitatea de banca confirmatoare este angajamentul de plata asumat de banca confirmatoare si care este = ca valoare cu cel asumat de banca emitenta ceea ce constituie pt exportator un mod suplimentar de garantare a platii. In cazul cand AD-ul este domiciliat in strainatate, exportatorul poate solicita prin contractul comercial ca AD-ul sa fie confirmat de o alta banca si nu de cea platitoare atunci cand are rezerva fata de angajamentul bancii emitente a importatorului.
2. Forma AD-ului in functie de natura angajamentului asumat
a) AD irevocabil
b) AD irevocabil confirmat
3. Valabilitatea AD-ului care consta in limitele de timp fixate pt prezentarea documentelor la ghiseul bancii si nu data prin fax, etc. Acesta daca nu este convenit astfel intre parteneri conform regulilor si uzantelor internationale, termenul maxim de prezentare a documentului este de 21 de zile de la termenul de livrare. Exista si un termen de valabilitate al AD-ului adica daca pana la un anumit termen convenit nu se prezinta documentele si se negociaza intarzierea lor din anumite cauze se stabileste si acest termen limita pana la care exportatorul mai poate prezenta documentele.
Elemente ale AD-ului:
1. Bancile implicate
Banca emitentului (ordonatorului)- platitoare, dar niciodata nu poate fi confirmatoare si negociatoare. Ea este aceea care desemneaza o alta banca platitoare cand AD-ul este domiciliat in tara exportatorului sau intr-o terta tara.
Banca notificatoare – notifica exportatorul ca a fost deschis AD-ul. Aceasta banca mai poate fi platitoare daca este desemnata de ordonator, ceea ce inseamna ca AD-ul este domiciliat in tara exportatorului, mai poate fi desemnata ca banca confirmatoare si negociatoare.
Terta banca – fie in tara exportatorului sau dintr-o alta tara. Este un angajament al bancii respective egal ca valoare cu angajamentul bancii ordonatorului care intareste siguranta AD-ului.
Banca negociatoare – negociaza cambiile daca plata se face prin acceptare. Negocierea este cumpararea si revanzarea cambiilor, este stabilita la o data mult prea mare fata de necesitatea exportatorului de a-si incasa contravaloarea marfurilor
2. Forma AD-ului
Irevocabil
Irevocabil confirmat
Banca nu poate opera nici o modificare fara acceptul celor 2 parteneri. Aceste 2 forme sunt prevazute de “Publicatia 600”
3. Domicilierea AD-ului
a) La banca si in tara exportatorului
b) La banca si in tara importatorului
c) La o banca terta
In functie de domiciliere se stabileste si banca platitoare. Se recomanda ca domicilierea sa fie la banca sau in tara exportatorului ceea ce grabeste incasarea contravalorii marfurilor mai ales cand apar o serie de inadvertente in documente care necesita corecturi si puneri de accord.
4. Valabilitatea AD-ului
De la data de cand a fost notificat exportatorul acesta are la dispozitie un timp limitat pt a prezenta documentele necesare incasarii contravaloarii marfurilor la banca platitoare.
In AD sunt precizate in mod expres urmatoarele date:
Data emiterii
O data de prezentare a AD-urilor pt plata
O data extrema de valabilitate a AD-ului
Data expedierii marfurilor si a circuitului documentelor precum si precizarea datei de incasare a contravalorii marfurilor
Valabilitatea consta in 3 termene:
De livrare
De predare a documentelor la banca platitoare ( termen de 21 de zile de la data livrarii)
De valabilitate a AD-ului (data inoperanta)
! Termenul de valabilitate = termenul limita pana la care exportatorul trebuie sa prezinte documentele la ghiseul bancii platitoare. Este important pana la aceasta data este angajata ferm banca pt efectuarea platii, dupa acest termen ea poate refuza plata si daca ordonatorul dispune sa se efectueze la o alta data pe baza unor motivatii luate in considerare se poate accepta si alt termen dar numai pana la sfarsitul termenului de valabilitate al AD-ului.
5. Valoarea AD-ului
Mentionarea sumei in AD care trebuie platita de catre banca desemnata ca platitoare contra documente de plata reprezentand de fapt valoarea AD-ului care se consemneaza in rubric respectiva. Marimea valorii este in stransa corelare cu conditia de livrare.
EX:
FOB = valoarea marfii + ambalaje + valoarea transportului pana la portul de incasare + cheltuieli de incasare la bord care difera in functie de FOB stivuit sau FOB nestivuit (in functie de specificarea din contract)
CFR = valoarea este egala cu suma operatiunii de mai sus de la FOB + cheltuielile de transport pana la destinatie
CIF = valoarile sunt egale cu cele de la CFR + asigurarea marfurilor (insurance).
Publicatia atat “500” cat si “600” prevad folosirea urmatoarelor expresii privind valoarea ca “in jur de”, “aproximativ”, nu mai mult de”. Aceste expresii sunt interpretate de banca drept +/- 10% abateri valorice dar si cantitative. Daca nu este precizata abaterea, banca accepta o abatere de la + 5%.
Plata se poate face fie o singura data la terminarea livrarilor de marfa, fie in transe sau esalonat pe masura efectuarii transportului in transe.
Banca poate face plata direct prin plata la vedere:
Plata deferata (amanata)
Plata prin acceptare care impune necesitatea unor cambia cu scadenta mai indepartata si trebuie precizata aceasta scadenta precum si asupra cui vor fi trase aceste cambia. De obicei sunt trase asupra bancii platitoare si numai in moneda indicate de ordonator. Aceste conditii vor aparea ca mentiuni pe cambie dar si in AD cand se foloseste aceasta metoda de plata
Plata se mai poate face prin negociere
6. Descrierea marfurilor privind natura acestora, cantitatea, starea marfurilor si in instructiunile ordonatorului trebuie sa reflecte clar conditiile convenite prin contract si sa existe certitudinea ca exportatorul isi va indeplini aceste obligatii cu privire la starea marfurilor ceea ce permite bancii sa faca confruntarea descrierii marfii din contract, cu cele precizate in documentul de plata.
7. O serie de mentiuni ce izvorasc din alte cerinte ale Ad-ului privitoare la termenele de executare a obligatiilor; privind determinarea valorii AD-ului; nivelul riscurilor ce pot fi acceptate de banca.
Aceste elemente sunt
a) Conditia de livrare si modalitatea de transport. Exportatorul trebuie sa tina cont ce gen de mijloace de transport, care caraus trebuie ales pt pt executarea prestatiei si sa respecte toate obligatiile din conditia de livrare aleasa(FOB, CIF, etc) deoarece aceste problem au importanta atat pt determinarea marimii valorii AD-ului cat si in ca privesc documentele necesare ce trebuie sa insoteasca marfa sis a fie depuse la banca pt decontarea platii
b) Ruta de transport si clauza de transportare care poate influenta costul transportului si poate determina si cresterea riscurilor pe marfa. In anumite AD-uri se fac mentiuni privind transbordarea interzisa( transshipment)
c) Clauza privind livrarile partiale:
Permise
Nepermise
in functie de negocierea conditiilor facute de parteneri
8. Modalitatea de stingere a a platii prin AD care difera in functie de modul prin care au convenit partenerii, in functie de mentiunile facute expres la deschiderea AD-ului astfel ca stingerea acestor plati se poate face:
AD prin plata la vedere (direct)
AD cu plata amanata la o data ulterioara pe baza unei mentiuni exprese din AD (30-60 zile de la prezentarea documentelor). Bancile pot acorda un avans in contul acestei plati amanate avand certitudinea ce rezulta din documentele primite si verificate.
AD cu plata prin acceptare utilizand in cadrul exporturilor pe credit dupa expedierea marfurilor exportatorului prezinta la banca in setul de documente si cambiile cu scadentele diferite care de regula sunt trase asupra bancii. Banca le accepta devenind debitor cambial principal. La scadenta ii achita cambiile exportatorului si durata acestei operatiuni este de 60-180 zile, perioada in care poate cere scontarea acestor cambia
AD cu plata prin negociere. Operatiunea consta in cumpararea cambiilor de catre o banca care ii achita imediat contravalarea lor si pe care la scadenta le vinde bancii platitoare sau a ordonatorului pt acoperirea sunei avansate la cumparare. Pt aceasta operatiune de plata prin negociere se percepe un comision sau taxa de negociere care se situeaza la nivelul taxei de scont sau putin mai mare. Stingerea obligatiei prin plat ape baza de negociere este specificata in contract dar ea este specifica indeosebi cand se utilizeaza scrisoarea de credit comercial, forma AD-ului specifica dreptului anglosaxon.
9. Contul platii prin AD. Este mai ridicat fata de celelalte modalitati de plata deoarece mecanismul de derulare este mai complex si pt ca banca emitenta (a importatorului) isi angajeaza propriile fonduri prin angajamentul ferm de plata ce si-l asuma fiind in AD irevocabil. Controlul documentelor de catre banci implica o responsabilitate mai mare care necesita si conturi mai mari. Toate costurile sunt suportate de catre importator (ordonator) si ele cresc proportional in raport cu gradul de siguranta.
Ex: solicitarea unui numar mai mare de documente, costuri de confirmare, negociere.
Costurile constau in
1) Comision de deschidere a AD-ului calculat pe toata perioada de valabilitate a acestuia.
2) Comision de notificare dat bancii exportatorului care il anunta pe acesta ca s-a deschid AD-ul, este un comision unic pt toate AD-urile.
3) Comision de confirmare pe toata perioada de valabilitate a AD-ului.
4) Comision de plata sau pt negociere.
5) Comision de plata diferata.
